Le boursicoteur amateur et les marchés

Voila cela fait plus d'un an que je fournis des informations gratuitement à mes lecteurs.
Ceux ci sont discrets et pas assez nombreux à mon gout.
Je pense avoir prouvé l'efficacité de mes méthodes, favorisé par un contexte porteur.
Ce travail fut parfois pénible mais souvent valorisant. Je tire aujourd'hui ma révérence et je ne m'exprimerai plus sur ce blog où alors plus tard et autrement.
Je signale aussi que je recherche toujours des partenaires pour proposer un site ou un logiciel plus professionnel. Ces partenaires pourraient être des investisseurs mais aussi des développeurs. Si cela intéresse quelqu'un on pourra me laisser un message.
Pour partir sans tristesse, j'ai retrouvé dans mes archives ce petit graphique.
Pour les amateurs de méthode graphique.....
Bonne Année à Tous en Bourse et surtout dans la vraie Vie !
Mark

Les valeurs à privilégier

La fin d'année devrait se faire avec une certaine reprise du fait des habillages de fin d'année des fonds d'investissement. Autant en profiter, je poursuis mes analyses avec mon nouvel indicateur COR qui donne des résultats intéressants.
Les valeurs repérées sont donc :

4444	SRD	NEXANS	93,60	100%	11,04
6089	SRD	BACOU-DALLOZ	101,90	100%	3,29
SAFT	SRD	SAFT GROUP	25,25	100%	3,21
12028	SRD	GUYENNE GASCOGNE	101,70	100%	1,60
12022	SRD	CNP ASSURANCE	84,10	100%	1,97
7206	SRD	SOITEC	26,44	100%	2,04
BIM	SRD	BIOMÉRIEUX	51,45	100%	1,00
5447	SRD	UBI SOFT	26,28	62%	2,76
12132	SRD	THALES	37,25	38%	0,13
3962	SRD	CARBONE LORRAINE	41,81	23%	0,32
13173	SRD	SPIR COMMUNICATION	116,80	15%	0,17

Nexans est déja bien valorisée, les valeurs de milieu de liste ont encore du potentiel, les valeurs de fin de liste (en vert) sont plus spéculatives.

Hors SRD on pourra surveiller :

5219	B	FONCIA	35,54	100%	11,15
7231	C	PRIMAFLEX INTER	27,00	100%	7,81
6393	B	BONDUELLE	95,00	100%	4,68
3764	C	ROUGIER	130,30	100%	4,59
12010	B	BONGRAIN	75,00	100%	4,53
5364	B	DU PAREIL AU MÊME	36,95	100%	3,93
5035	B	LISI (GFI INDUSTRIES)	60,00	100%	3,72
CAFO	C	CAFOM	23,50	100%	3,35
IPN	A	IPSEN	35,15	100%	3,16
7599	C	MAISONS FRANCE CONFORT	54,90	100%	2,97
3923	C	AUREA	12,50	100%	2,65
7185	C	COTTIN FRERES	10,94	100%	2,58

Voila donc, il faudra approfondir l'analyse.
Bonne fin d'année.
Mark

Une belle année

Un petit bilan de fin d'année, c'est traditionnel.
Sans faire d'autosatisfaction, il faut constater que si vous avez suivi les conseils de Planete Bourse vous n'avez pas perdu votre temps.
Contrairement à certains gourous je ne prétends pas avoir la science infuse, ni les recettes infaillibles.
En bourse on ne gagne pas à tous les coups, mais l'essentiel est d'avoir plus de coups gagnants que de perdants. C'est aussi d'avoir des repères et d'arrêter avant qu'il ne soit trop tard.
Les conseils de Planete Bourse ont pu vous conforter dans vos choix, vous dissuader pour d'autres, vous donner des pistes de réflexion et tout cela gratuitement.
Pour être concret je prends par exemple les conseils donnés il y a un an le 16/12/2005.
Ce n'est d'ailleurs pas si simple à suivre il faut tenir compte des divisions de titres, des augmentations de capital, des retraits de la côte etc...
Enfin voila ce que donnent ces recommandations un an après :

Les valeurs sûres (opérations à long ou moyen terme)					Lien
Code	Marché	Valeurs	Cours	Var_prevision
7478	C	Artprice	15,99	10,37%	Artprice
7598	C	Hi Media	6,12	10,26%	Hi Media
7633	B	Camaieu	129,50	39,77%	Camaieu
7206	SRD	Soitec	15,02	43,19%	Soitec
12558	SRD	Casino	58,50	16,07%	Casino
6216	C	Hologram Industries	9,45	0,42%	Hologram Industries
13045	SRD	Eiffage	42,00	40,17%	Eiffage
BULL	B	Bull	4,60	23,33%	Bull
5379	B	Inter Parfums	35,10	1,13%	Inter Parfums
5322	SRD	M6 Métropole TV	23,65	11,36%	M6 Métropole TV
			Moyenne	19,61%
Pour des opérations de trading (signal achat à CT)				Var_prevision
16/12/2005		Sociétés	Cours
013029	SRD	Clarins	47,67	16,00%	Clarins
003463	SRD	Altran technologie	9,68	-40,90%	Altran technologie
012471	SRD	Unibail	111,60	39,25%	Unibail
006061	SRD	Rallye	37,30	8,49%	Rallye
005786	SRD	Arcelor	20,80	51,97%	Arcelor
012822	SRD	Dexia	18,83	9,64%	Dexia
012057	SRD	Sanofi-Aventis	71,80	-4,13%	Sanofi-Aventis
012032	SRD	L'oréal	62,35	16,76%	L'oréal
012052	SRD	Suez	26,03	31,98%	Suez
013030	SRD	Scor	1,85	16,67%	Scor
			Moyenne	14,57%

Plutôt positif sans compter que l'on peut mieux faire en coupant certaines positions, en vendant sur des pics, en utilisant l'effet de levier.
Les valeurs qui ont compté cette année ont toutes été mentionnées : Alstom 31 fois, Vallourec 30, Soitec 20, Rhodia 18, Arcelor 17, Nicox 10 fois, Nexans 9....
Tout cela prend du temps et de l'énergie. Il n'est pas sur que je puisse poursuivre.
Cela m'a toutefois apporté une meilleure connaissance des marchés et m'a permis de créer de nouveaux instruments d'analyse en les testant.
De bonnes fêtes à tous.
Mark

Fin d'année optimiste.

Tous les compteurs sont au verts, les marché euphoriques ne sont plus inquiets de l'inflation et attendent des baisses de taux aux USA. La croissance est toujours là et les profits des grandes entreprises aussi. Soit, tant mieux mais l'on sait que l'optimisme boursier est plutôt passager.
Il faudra donc rester prudent.
Je reprends cette semaine mon indicateur de régularité (COR) dont j'ai déjà parlé.
En ne conservant que les valeur qui ont la confiance des marchés depuis 21 séances j'ai effectué une segmentation selon plusieurs critères.

Tous d'abord les valeurs qui surperforment le marché, c'est à dire qui semblent avoir une confiance totale.

15/12/2006	Marché	Valeurs	Cours	COR
12016	SRD	GÉOPHYSIQUE	163,90	100%
3516	SRD	BENETEAU	84,85	100%
EDF	SRD	EDF	54,70	100%
12013	SRD	RHODIA	2,66	100%
12196	SRD	KLÉPIERRE	135,40	100%
ALO	SRD	ALSTOM	96,90	100%
4444	SRD	NEXANS	84,00	100%
12126	SRD	MICHELIN	70,65	95%
13000	SRD	ALCATEL-LUCENT	10,69	50%

Ces valeurs pourraient cependant voir leur cours stagner car déjà bien valorisées.

Les valeurs qui montent. Pas encore à des sommets mais bien orientées elles offrent un potentiel intéressant :

15/12/2006	Marché	Valeurs	Cours	COR
12098	SRD	CIMENTS FRANÇAIS	146,40	100%
12052	SRD	SUEZ	38,30	100%
12120	SRD	WENDEL INVESTISSEMENT	113,30	100%
12533	SRD	CAP GEMINI	45,76	95%
SAFT	SRD	SAFT GROUP	25,45	91%
5229	SRD	HERMÉS INTERNATIONAL	89,95	91%
12022	SRD	CNP ASSURANCE	83,80	82%
12777	SRD	VIVENDI UNIVERSAL	29,44	77%
BIM	SRD	BIOMÉRIEUX	50,50	73%
12017	SRD	CARREFOUR	48,21	73%

Les valeurs qui ont bien progressé mais qui stagnent ou reprennent leur souffle :

15/12/2006	Marché	Valeurs	Cours	COR
3112	SRD	AIR FRANCE-KLM	31,32	100%
12592	SRD	AGF	115,00	100%
12016	SRD	GÉOPHYSIQUE	163,90	100%
12471	SRD	UNIBAIL	180,00	100%
12053	SRD	LAFARGE	112,00	100%
12414	SRD	VEOLIA ENVIRONNEMENT	51,45	100%
EDF	SRD	EDF	54,70	100%
12013	SRD	RHODIA	2,66	100%
12534	SRD	INGENICO	19,35	100%

Enfin des petites valeurs qui s'illustrent en ce moment :

15/12/2006	Marché	Valeurs	Cours	COR
FR0000079683	ALT	NETBOOSTER	8,50	100%
7806	C	RISC GROUPE	0,34	100%
7509	B	GIFI	35,17	100%
6672	C	GUILLEMOT CORPORATION	2,95	100%
6274	C	TRANSGÈNE	13,20	100%
7615	C	MEDCOST	7,50	100%
7407	C	BIG BEN INTERACTIVE	3,49	95%
MERY	A	MERCIALYS	33,99	95%
7216	B	ARÈS	3,18	55%
BIO	C	BIOALLIANCE PHARMA	12,45	18%
MEET	B	MEETIC	23,68	11%

Le choix est donc vaste pour des titres qui devraient se révéler en 2007 si la tendance se poursuit.
Bonne semaine et bonne fin d'année.
Mark

Agenda jusqu'au 31/01

Le secteur immobilier toujours !

Le secteur immobilier réalise encore de bonnes performances. Toutefois depuis quelques semaines il se stabilise affecté par la baisse des prix aux Etats Unis et surtout par la remontée des taux d'intérêts qui freine le marché.

L’immobilier est cependant un secteur défensif qui le met à l'abri de fluctuations chaotiques et c'est surtout un secteur de rendement qui permet d'encaisser des dividendes conséquents.
Dans mon classement personnel des secteurs, l'immobilier se place en 6éme position avec une croissance de 19,8 % depuis le début de l'année près de 2 fois la tendance générale du marché. Pas si mal !

Les valeurs les plus intéressantes du secteur sont (par ordre décroissant du COP) :

09/12/06	Marché	Valeurs	Cours	Var_semaine	COP
5219	B	FONCIA GROUPE	35,65	-2,06%	11,41
MERY	A	MERCIALYS	32,85	4,29%	7,71
FR0010358812	B	TESFRAN	19,49	-0,05%	5,98
12196	SRD	KLÉPIERRE	127,80	5,27%	5,56
12135	B	LOCINDUS	36,75	-0,41%	5,40
3630	C	LUCIA	53,85	2,47%	4,85
12471	SRD	UNIBAIL	180,50	3,74%	4,63
5091	SRD	SILIC	116,00	4,98%	4,36
FR0010332049	C	SIICINVEST	2,62	-1,50%	2,86
13151	SRD	GECINA	117,90	3,51%	2,78

Si l'on s'interesse aux rendements futurs, ce qui est loin d'être secondaire nous aurons :

Codes	Marchés	Sociétés	Rendt
006459	C	NOUV.ETS ADT	10,00%
006460	B	ACANTHE DÉVELOPPEMENT	7,67%
012135	B	LOCINDUS	5,99%
PAR	C	PAREF	5,43%
ZIF	C	ZUBLIN IMMOBILIERE FRANCE	5,15%
003681	B	TOUR EIFFEL	4,80%
VEC	B	VECTRANE	4,44%
012599	A	SÉLECTIBAIL	4,43%
003443	B	COFITEM-COFIMUR	4,42%
CGR	B	CEGERAL	4,40%
003340	A	FONCIÉRE LYONNAISE	4,00%
013151	SRD	GECINA	3,92%
003610	B	AFFINE	3,76%
FMU	C	FONC DES MURS	3,76%
005091	SRD	SILIC	3,53%
NXI	SRD	NEXITY	3,41%
012105	B	KAUFMAN ET BROAD	3,38%
003321	B	ALTAREA	3,23%

En prenant en compte la sécurité et l'intérêt du marché, en particulier l'évolution du cours moyen le classement sera :

Codes	Marchés	Sociétés	08/12	C moyen
012135	B	LOCINDUS	36,75	3,15%
012471	SRD	UNIBAIL	180,50	2,01%
003630	C	LUCIA	53,85	2,59%
FR0010358812	B	TESFRAN	19,49	2,76%
005091	SRD	SILIC	116,00	3,10%
012196	SRD	KLÉPIERRE	127,80	3,82%
MERY	A	MERCIALYS	32,85	6,64%
005219	B	FONCIA GROUPE	35,65	-1,11%
012599	A	SÉLECTIBAIL	64,50	1,36%
VEC	B	VECTRANE	16,88	1,59%
003321	B	ALTAREA	130,00	2,88%
SFPI	C	SOCIETE FONCIERE PARIS-ILE DE FRANCE	126,00	3,03%
013151	SRD	GECINA	117,90	3,17%

Au total les valeurs qui présentent le plus d'intérêt sont :

Code	Marché	Valeur
MERY	A	MERCIALYS
FR0010358812	B	TESFRAN
12196	SRD	KLÉPIERRE
12135	B	LOCINDUS
3630	C	LUCIA
12471	SRD	UNIBAIL
5091	SRD	SILIC
FR0010332049	C	SIICINVEST
13151	SRD	GECINA

Attention cependant toutes ne sont pas dans la même situation Tesfran par exemple est une valeur introduite recemment et qui commence à se redresser, Mercialys est dans l'attente des résultats en janvier, Klépierre bénéficie des retombées positives de l'introduction de sa filiale Klemur.
J'espère que ce panorama du secteur est assez complet.
Vous avez peut être une opinion ?
Bonne réussite en bourse.
Mark

Le marché consolide nettement.

Comme je le prévoyais le mois de Décembre sera atypique.
Le rallye de fin d'année n'aura pas lieu cette année. Le CAC consolide nettement, seulement +11,5% depuis le début de l'année.
Soyons positif le marché reprend son souffle, et c'est le moment de faire des achats à bon compte sur de nombreuses valeurs.
Je relève cette semaine des valeurs qui résistent bien à la correction et qui devraient rebondir à court terme.

02/12/06		Sociétés	Cours	Echanges
BIM	SRD	BIOMÉRIEUX	50,70	1,57
012013	SRD	RHODIA	2,43	58,32
012114	SRD	FAURECIA	52,15	0,53
003112	SRD	AIR FRANCE-KLM	30,51	65,56
004447	SRD	GÉNÉRALE SANTÉ	31,05	3,05
005338	SRD	PENAUILLE POLYSERVICES	12,10	0,88
013039	SRD	REMY COINTREAU	45,81	2,79
007791	SRD	JCDECAUX	21,40	6,00
012156	SRD	CLUB MEDITERANNÉE	42,90	0,71
013151	SRD	GECINA	113,90	4,36

Si ces analyses hebdomadaires vous intéressent n'oubliez pas de cliquer sur un lien publicitaire.
Bonne réussite en bourse.
Mark

Les valeurs qui ont la confiance des marchés

J’inaugure un nouvel indicateur le Coefficient de Régularité (COR).

Il permet de repérer les valeurs qui ont la confiance du marché avec le plus de régularité.

En effet le calcul est simple je calcule le % de fois où la valeur est en situation favorable (COP >0) sur les deux derniers mois.

Voila ce que donne ce calcul par ordre décroissant pour les valeurs hors SRD :

24/11/2006	Marché	Valeurs	Cours	COR
5283	B	SECURIDEV	19,70	100%
12423	C	DEV N PAS-DE-CALAIS	26,40	100%
6279	B	VRANKEN MONOPOLE	48,50	100%
7311	B	LAURENT PERRIER	80,00	97%
7413	C	NICOX	16,95	97%
6672	C	GUILLEMOT CORPORATION	2,59	95%
18550	B	CRCAM LOIRE ATLAN.	127,20	95%
4534	C	CRCA SUD-RHONE-ALPES	176,00	95%
3219	B	DELACHAUX	51,80	95%
CAFO	C	CAFOM	22,50	94%
7615	C	MEDCOST	6,32	92%
3630	C	LUCIA	52,35	92%
7352	C	BUFFALO GRILL	34,50	92%
5477	C	BOIZEL CHANOINE CHAMPAGNE	44,05	92%
5413	C	HBS TECHNOLOGIES	17,80	92%
12105	B	KAUFMAN ET BROAD	45,15	91%
7833	C	CLIENT CENTER ALLIANCE	4,64	91%
6379	C	SILICOMP	19,69	91%
5219	B	FONCIA	36,49	91%
3157	B	VIRBAC	47,30	89%

Et sur le SRD :

24/11/2006	Marché	Valeurs	Cours	COR
7206	SRD	SOITEC	25,92	94%
12414	SRD	VEOLIA ENVIRONNEMENT	51,20	92%
3516	SRD	BENETEAU	77,50	89%
12166	SRD	ESSILOR INTERNATIONAL	82,55	89%
4444	SRD	NEXANS	80,95	89%
6061	SRD	RALLYE	42,50	89%
EDF	SRD	EDF	49,32	87%
12548	SRD	VINCI (SGE)	94,80	87%
5490	SRD	TF1	28,08	86%
12040	SRD	ACCOR	56,65	84%
12126	SRD	MICHELIN	67,90	83%
GAZ	SRD	GDF	32,45	82%
3794	SRD	FIMALAC	69,80	82%
12196	SRD	KLÉPIERRE	124,50	82%
13045	SRD	EIFFAGE	78,85	82%
12013	SRD	RHODIA	2,40	81%
5786	SRD	ARCELOR	43,76	81%
13029	SRD	CLARINS	54,90	81%
7791	SRD	JCDECAUX	21,80	81%
12035	SRD	VALLOUREC	202,90	81%

Voila donc 40 valeurs de père de famille à avoir en fond de portefeuille.

Pas de graphique pour le moment.

Inscrivez vous sur le blog Planete Bourse c'est gratuit.

Bonne semaine en Bourse. Mark

Agenda des marchés jusqu'au 31 décembre

Les valeurs qui consolident

Le marché est entré apparemment dans une phase de stabilité relative.
Dans ce contexte il peut être intéressant de veiller aux valeurs de consolidation.
En général ce sont celles qui permettent les gains les plus importants dés que le marché rebondit.
C'est tout au moins la constatation que je fais à l'aide de mon modèle.

Les valeurs qui consolident sont à ce jour sur le SRD :

18/11/06	Marché	Valeurs	Cours	Var_Semaine	COP
12936	SRD	SCHLUMBERGER	48,80	-1,71%	0,10
12145	SRD	TOTAL GABON	646,00	-3,73%	0,10
5080	SRD	SOPRA	59,80	0,50%	0,10
12568	SRD	ZODIAC	49,86	0,04%	0,10
7194	SRD	ALTEN	25,73	0,23%	0,10
LR	SRD	LEGRAND	21,31	1,24%	0,10
12027	SRD	TOTAL	54,45	-2,59%	0,10
NL0000361947	SRD	MITTAL STEEL A	31,60	-4,68%	0,10
12074	SRD	BUSINESS OBJECTS	29,50	-2,70%	0,10
12197	SRD	SCHNEIDER	81,85	-3,42%	0,10

Toutes ont des capacités de rebond important en particulier Total, Mittal, Schneider.
Les baisses touchent en particulier le secteur pétrolier qui aura surement des occasions de retrouver des sommets.

Sur les autres secteurs retenons :

18/11/06	Marché	Valeurs	Cours	Var_semaine	COP
6336	A	SEQUANA CAPITAL	24,18	0,21%	0,10
6527	B	LE PUBLIC SYSTEM	12,51	-1,50%	0,10
UDIS	B	U10	12,06	0,25%	0,10
6586	B	SOGECLAIR	36,86	-0,51%	0,10
7567	C	LE TANNEUR	14,55	-2,94%	0,10
7259	C	IT LINK	6,00	-6,25%	0,10
7528	C	EMME	13,50	1,50%	0,10
4468	C	TESSI	47,11	-3,46%	0,10
6032	C	PSB INDUSTIES	35,99	-1,51%	0,10
7605	C	BUSINESS INTERACTIF	5,12	3,64%	0,10

Le COP a été modifié pour pouvoir tracer les graphiques car il est négatif.

Je rappelle que le Club Planete a été créé afin d'assurer un meilleur suivi du marché sous une forme collaborative. Vous pouvez vous inscrire gratuitement ici.

Bonne semaine . Mark

Le secteur de l'assurance

Le secteur de l’assurance est bien orienté et cela depuis plusieurs mois.

En effet pas de grandes catastrophes et des inquiétudes sur l’avenir qui permettent de penser que certains risques sociaux devront être pris en charge par des assurances privées.

Des raisons fiscales également liées aux avantages de l’assurance vie. La tendance devrait donc perdurer.

Mais sur quelles valeurs miser ?

Elles ne sont pas très nombreuses et sont toutes en bonne forme. Il y a tout de même des différences.

En classant les entreprises par opportunités (COP) on obtient :

11/11/06	Marché	Valeurs	Cours	Var_semaine	COP
13030	SRD	SCOR	2,16	6,40%	5,30
12592	SRD	AGF	113,70	3,36%	2,70
12130	SRD	EULER HERMES	104,60	4,08%	2,39
12022	SRD	CNP ASSURANCE	82,70	1,78%	1,52
3454	B	UNION FIN FRANCE	46,81	0,13%	0,75
12062	SRD	AXA	30,31	2,40%	0,41

Sur le plan de l’analyse fondamentale :

Sociétés	10/11	Objectif Cours	Var Obj/Cours	BNPA n-1	BNPA n	BNPA n+1	Var BNPA	PER n	PER n+1
SCOR	2,16	3	22%	0,14	0,18	0,20	11%	12,00	10,80
AGF	113,70	146	28%	8,88	9,72	9,77	1%	11,70	11,64
EULER HERMES	104,60	99	-5%	6,72	7,49	7,82	4%	13,97	13,38
CNP ASSURANCE	82,70	94	14%	6,87	6,26	7,09	13%	13,21	11,66
UNION FIN FRANCE	46,81	35	-26%	2,52	3,03	3,33	10%	15,45	14,06
AXA	30,31	40	31%	2,16	2,37	2,56	8%	12,79	11,84

AXA parait sous évalué avec un PER de 12,7 ;

AGF et SCOR ont aussi des possibilités de rebond.

L’analyse des volumes donne des possibilités de croissance à CT sur UNION FIN France, AGF, AXA.

En croisant les trois critères de choix, et en attribuant des points à chaque critère. :

Code	Marché	Valeur	COP	Fondamentaux	Volumes	Total
012592	SRD	AGF	4	4	4	12
012062	SRD	AXA		5	3	8
013030	SRD	SCOR	5	3		8
003454	B	UNION FIN FRANCE	1		5	6
012022	SRD	CNP ASSURANCE	2	2	2	6
012130	SRD	EULER HERMES	3	1	1	5

AGF arrive en tête, puis AXA et SCOR.
Chacun pourra se faire une opinion en choisissant son critère de choix.
Bonne semaine en bourse. Mark